Nazwa miasta - Biłgoraj, składa się z dwóch członów, z których drugi -"goraj" posiada charakter nazwy topograficznej, a mianowicie oznacza miejsce górzyste. Pierwszy człon zapisany w dokumencie lokacyjnym "Bieł" można interpretować jako "Biały". Przymiotnik ten mógł być tutaj użyty w celu odróżnienia wzniesienia, na którym już istniało miasto Goraj od tego, gdzie później powstał Biłgoraj. Okoliczne wsie posiadają nazwy Biała, Białe Pole, Białe Bagno, co może wskazywać, iż wzniesienie nad Ładą nazywano "Białym Gorajem". Leży ono ponadto na gruncie piaszczystym. Tak więc nazwa miasta - Biłgoraj jest prawdopodobnie nazwą kulturową "Biały Goraj", którą zapisano jako "Biełgoraj", a następnie "Biłgoraj".
Istnieje równie legendarne podanie dotyczące pochodzenia nazwy miasta, które wiąże ją ze słynnym rodem Gorajskich, walczącym z Tatarami i powiedzeniem, że "Bił Goraj Tatarów".
